Qu’est-ce que le Forex ?
Si vous avez déjà voyagé à l’étranger, vous avez dû aller au bureau de change à l’aéroport, puis échanger l’argent que vous possédiez dans votre portefeuille (messieurs) ou votre porte-monnaie (mesdames) en devises de votre pays d’accueil.
Vous parvenez au guichet et vous remarquez un écran affichant différents taux pour différentes devises. Vous trouvez « Yen Japonais » et vous vous dites, “WAOW”, mon billet de un dollar vaut 100 Yens?! Et j’ai dix dollars! Je vais être riche!!! (Cet engouement est rapidement anéanti lorsque vous vous arrêtez devant une boutique de l’aéroport pour acheter une canette de soda quand tout d’un coup, la moitié de votre argent s’est volatilisée).
Rien qu’en faisant cela, vous avez déjà participé au marché du Forex ! Vous avez échangé une devise pour une autre. En termes de trading du Forex, en supposant que vous êtes un américain en visite au Japon, vous avez vendu des dollars pour acheter des Yen.
Avant de retourner chez vous, vous faites une halte au bureau de change pour changer le Yen qui vous reste en poche (Tokyo est cher!) et remarquez que les taux de change ne sont plus les mêmes. Ce sont ces changements de taux qui vous permettent de faire de l’argent sur le marché des changes internationaux.
Le marché des changes internationaux, plus connu sous le nom de “Forex” ou “FX”, représente le plus gros marché financier du monde. En comparaison des 22,4 milliards de dollars de volume quotidien de la Bourse de New York (NYSE), le marché des changes internationaux semble titanesque avec ses $5,3 TRILLIONS par jour en termes de volume. Le Forex fait trembler le sol sous nos pieds!
Prenons le temps d’envisager ses proportions gigantesques au moyen de représentations sous forme de “monstres”…
La plus grande place boursière au monde, le New York Stock Exchange (NYSE), échange environ 22,4 milliards de dollars par jour. Si nous avions recours à un monstre pour illustrer le NYSE, il ressemblerait à cela…
Vous entendez parler du NYSE aux infos tous les jours… sur TF1… sur BFM…sur LCI…et même probablement dans votre salle de gym. « La Bourse de New est en hausse aujourd’hui, bla bla bla”. Lorsque les gens parlent du « marché », ils font souvent référence à la Bourse. Donc, la Bourse de New York (NYSE) donne une impression de grandeur et de cacophonie. Mais si nous devions la comparer au marché du Forex, voici à quoi cela ressemblerait…
Oh, la Bourse de New York a l’air toute menue à côté du marché du Forex. Elle ne fait pas le poids !
Observez ce graphique du volume quotidien échangé en moyenne sur le marché du Forex, la Bourse de New York, la Bourse de Tokyo et la Bourse de Londres :
Le marché des devises est plus de 200 fois plus gros! Il est IMMENSE ! Mais restez calme, il y a une astuce !
Cet immense chiffre de 5 trillions recouvre le marché mondial des changes internationaux, MAIS nous, les traders particuliers, tradons le marché au comptant, celui-ci représente environ 1,49 trillions. Comme vous le voyez, le marché du Forex est gigantesque, mais pas autant que les médias voudraient nous le faire croire…
Avez-vous envie de savoir ce qu’est le marché du Forex ? Nous n’en sommes qu’au début ! Au cours de la section suivante, nous vous révélerons exactement ce qu’EST le marché du Forex.
Qu’est-ce qui se trade sur le Forex ?
La réponse est simple : DE L’ARGENT.
Parce que vous n’achetez rien de physique, le Forex peut rendre les choses confuses.
Imaginez acheter une devise comme une part dans n’importe quel pays, par exemple des actions d’une entreprise. Le prix de la devise est souvent un reflet direct de l’opinion du marché sur la santé actuelle et future de son économie.
Dans le trading du Forex, lorsque vous achetez disons, le Yen japonais, vous achetez une “part” de l’économie japonaise. Vous placez un pari que l’économie japonaise se porte bien et se portera encore mieux à l’avenir. Une fois ces parts revendues au sein du marché, vous repartirez, c’est souhaitable, avec un bénéfice.
En général, le taux de change d’une devise contre les autres représente un reflet de la condition économique du pays en question, comparé à toutes les autres économies des autres pays.
A la fin de votre formation au sein de cette école de Pipsologie, vous n’aurez qu’une envie : commencer à travailler sur les devises.
Devises majeures (« Majors »)
| Symbole | Pays | Devise | Surnom |
|---|---|---|---|
| USD | Etats-Unis | Dollar | Buck |
| EUR | Membre de la zone Euro | Euro | Fiber |
| JPY | Japon | Yen | Yen |
| GBP | Grande Bretagne | Pound | Cable |
| CHF | Suisse | Franc | Swissy |
| CAD | Canada | Dollar | Loonie |
| AUD | Australie | Dollar | Aussie |
| NZD | Nouvelle Zélande | Dollar | Kiwi |
Les symboles des devises se composent toujours de trois lettres, les deux premières identifiant le nom du pays et la troisième le nom de la devise de ce pays.
Prenez NZD par exemple. NZ signifie Nouvelle Zélande, tandis que D signifie dollar. Pas trop dur, n’est-ce pas ?
Les devises comprises dans la charte ci-dessus sont appelés “majors” car ells sont les plus trades dans le monde.
Nous vous rappelons que “buck” n’est pas le seul surnom pour l’USD.
Il y a également : les “greenbacks” (billets verts), les “bones” (les os), les “benjis”, les “benjamins”, le “cheddar”, le “papier”, le “magot”, la “scrilla”, le “fromage”, le “pain”, le “moolah”, les “présidents morts” et l’argent liquide (cash money).
Si vous vouliez dire “je dois aller bosser maintenant”.
A la place, vous pourriez dire, “Yo, il faut que ça bouge! On va faire des « benjis » mon gars” !
Ou si vous vouliez dire “j’ai beaucoup d’argent, allons faire un tour au centre commercial dans la soirée”.
A la place, pourquoi ne pas dire “Yo, j’ai des « scrilla » à revendre ! Allons faire sa fête à l’Auchan ce soir” !
Saviez-vous également qu’au Pérou, l’un des surnoms du dollar U.S. est le “Coco”, un diminutif pour Jorge (George en espagnol), une référence au portrait de George Washington sur le billet de 1 USD ?
Ils m’appellent Coco, yo !
Acheter et Vendre les Paires de Devises
Le trading du Forex consiste à acheter et vendre simultanément deux paires de devises. Les devises sont échangées via un courtier et se tradent par paires ; par exemple l’Euro et le Dollar US (EUR/USD) ou la livre Sterling anglaise contre le Yen Japonais (GBP/JPY).
Lorsque vous tradez sur le marché du Forex, vous achetez ou vendez les paires de devises.
Imaginez chaque paire en bataille constant avec chaque devise au bout de chaque corde. Les taux de change fluctuent en fonction de la devise la plus forte au moment présent.
Les paires de devises “majeures” (Majors)
Les paires de devises listées ci-dessous sont considérées comme “majeures”. Ces paires contiennent toutes le dollar US (USD) et sont les plus souvent échangées. Les « majeures » sont les plus liquides et largement tradées dans le monde.
Combinaisons de paires de devises “majeures” ou mineures
Les paires de devises ne comportant pas le dollar US (USD) sont connues sous l’appellation « paires de devises combinées » ou simplement « combinaisons ». Les combinaisons de « majeures » sont également appelées « mineures ». Les combinaisons les plus tradées sont des dérivées des trois devises majeures (dollar excepté) : EUR, JPY, and GBP.
Paires de devises dites « exotiques »
Non, les paires exotiques ne sont pas des danseuses du ventre ni des jumelles orientales. Les devises exotiques sont constituées d’une devise majeure en parité avec celle d’un pays «émergent » ou d’une économie émergente, tels le Brésil, Mexico ou la Hongrie. Le graphique ci-dessous expose quelques exemples de ces paires exotiques. Vous voulez vous essayer à deviner le nom de la devise exotique en fonction de son symbole ?
Il est bon de savoir ce que sont ces devises exotiques. Gardez à l’esprit que ces paires ne sont pas autant trades que les « majeures » ou les « combinaisons », ce qui justifie les coûts de transaction bien plus élevés.
Il n’est pas inhabituel de voir des spreads deux à trois fois plus considérables que ceux sur l’EUR/USD ou l’USD/JPY. Si vous désirez trader les paires de devises exotiques, souvenez-vous en avant d’effectuer votre décision.
Différents moyens pour trader le Forex
Parce que le Forex est tellement hallucinant, les traders ont la possibilité d’utiliser plusieurs manières pour spéculer sur les devises. Parmi ces moyens, les plus populaires sont le Forex au comptant, les futures, les options ou les fonds indexés (or ETF).
Le marché au comptant
Sur le marché au comptant, les devises sont échangées immédiatement ou “au comptant” au moyen du prix actuel du marché. Ce qui est génial à propos de ce marché, c’est sa simplicité, sa liquidité, ses spreads serrés et ses opérations 24h/24. Il est facile de participer sur ce marché puisque l’ouverture d’un compte ne demande que 25 USD (pas ce que nous suggérons de faire) ! Vous apprendrez pourquoi dans notre leçon sur la Capitalisation ! De plus, la plupart des courtiers propose des graphiques, des nouvelles économiques et des instruments de recherche gratuits.
Les Futures
Les Futures sont des contrats d’achat ou de vente de certains actifs à un prix déterminé sur une date future (c’est pour cela qu’on les appelle « Futures » !). Les Futures sur le Forex ont été créées par le Chicago Mercantile Exchange (CME) 1972, alors que les pantalons à pattes d’éléphant et les bottines en cuir étaient en vogue. Puisque les contrats futures sont standardisés et échangés via un bureau centralisé, le marché est très transparent et bien régulé. Cela signifie que le prix et les données de la transaction sont disponibles à tout moment.
Les Options
Une “option” est un instrument financier donnant à l’acheteur le droit ou l’option, mais pas l’obligation, d’acheter ou vendre un actif à un prix spécifié à expiration de cette option. Si un trader a « vendu » une option, alors il ou elle devrait acheter ou vendre un actif à un prix déterminé à la date d’expiration. Tout comme les Futures, les options sont également tradées sur un principe d’échange, comme le Chicago Board Options Exchange, l’International Securities Exchange, ou le Philadelphia Stock Exchange. Cependant, le désavantage de trader les options Forex réside dans les limites horaires du marché quant à certaines options ainsi qu’un manque de liquidité comparé au marché comptant.
Les Fonds Indexés
Les fonds indexés, ou fonds spéculatifs ou encore ETF sont les plus jeunes instruments du monde du Forex. Un ETF peut se composer d’un groupe d’actifs combiné avec des devises, permettant au trader de se diversifier au moyen de plusieurs actions. Ces instruments sont conçus par des institutions financières et peuvent se négocier comme des actions à travers un échange. Comme les options Forex, la limite sur le trading des ETF réside dans les horaires du marché qui n’est pas ouvert 24h/24. De plus, puisque les ETF contiennent des actions, ces dernières sont soumises à des commissions de trading ainsi qu’à d’autres coûts de transaction.